Внешторгбанк может стать первой российской компанией, разместившей акции на азиатском фондовом рынке. Как стало известно "Бизнесу", в число организаторов IPO Внешторгбанка вошел японский инвестбанк Daiwa Securities SMBC, призванный курировать размещение акций ВТБ на Токийской фондовой бирже.

Российские компании охотно продают свои акции за рубежом. По данным портала Mergers.

ru, IPO в прошлом году провели 13 отечественных компаний, из них десять разместились на Лондонской фондовой бирже (LSE, включая рынок AIM), три - на бирже РТС и на ММВБ. Последнее по времени российское IPO компании "СТС-медиа" состоялось в американской системе NASDAQ.

Однако до сих пор ни одна российская компания не использовала потенциал азиатских бирж. Теперь, как стало известно "Бизнесу", такую возможность изучает Внешторгбанк, первичное размещение бумаг которого запланировано на четвертый квартал этого - первуюину следующего года.

О намерении вывести акции ВТБ на биржу президент госбанка Андрей Костин заявил в марте 2005 года. Банк может разместить до 25% капитала, 5% из которых, как ожидается, перед размещением будут предложены населению. Одно из крупнейших IPO (по оценкам Костина, обнародованным в апреле, оно позволит привлечь около $3 млрд) планировалось провести в России и на LSE.

В числе глобальных координаторов и букраннеров сделки ВТБ называл Citibank, Goldman Sachs и Deutsche Bank.

На днях источник в банковских кругах сообщил "Бизнесу", что ВТБ может распространить свое размещение и на Токийскую фондовую биржу (TSE). Сразу несколько банкиров, просивших не называть себя в печати, сообщили, что мандат организатора IPO ВТБ также получили Credit Suisse First Boston (CSFB) и японский инвестиционный банк Daiwa Securities. "CSFB будет курировать размещение на российском рынке, а Daiwa Securities - на TSE",- отметил собеседник газеты. Пресс-секретарь Daiwa Securities Канда Кеничи сказал "Бизнесу", что банк работает над IPO Внешторгбанка, но отказался комментировать подробности в связи с тем, что "детали сделки не утверждены". правления ВТБ Василий Титов говорит, что эмитент не комментирует подготовку к IPO. Источники "Бизнеса" между тем утверждают, что CSFB и Daiwa консультируют Внешторгбанк с начала этого года.

Выйдя на TSE, ВТБ сможет расширить потенциальный круг инвесторов, полагает начальник управления финансовых рынков Международного московского банка Андрей Юматов. "В Японии есть достаточно инвесторов, которые с интересом отнесутся к российским бумагам",- добавляет управляющий директор отдела корпоративных финансов ФК "Уралсиб" Кямран Улуханов.

Дополнительный спрос вполне может пригодиться банку. По сравнению со Сбербанком результаты ВТБ за 2005 год по МСФО не выглядят блестящими, говорит аналитик Альфабанка Наталия Орлова. Однако представитель другого инвестбанка, пожелавший остаться неназванным, предупреждает, что азиатские инвесторы "не очень любят инвестировать в акции европейских компаний".

"Обычно они предпочитают бонды, а к акциям относятся прохладно",- говорит он.

Идею разместить часть своих акций на TSE недавно обсуждала еще одна госкомпания - "Роснефть". Об этом в феврале говорил руководитель Росимущества Валерий Назаров. Однако источник, знакомый с планами "Роснефти", отмечает, что эта возможность была обнародована после того, как ряд западных оков начали публичную у на понижение, но сейчас размещение в Токио "всерьез не рассматривается".

Окончательные планы ВТБ определятся после их утверждения правительством. Идею Костина выйти на биржу уже одобрили министр финансов и председатель наблюдательного совета ВТБ Алексей Кудрин и председатель правительства Михаил Фрадков.

Оксана Кобзева

Инф. b-online