Акционеры "Евраза" подписали соглашение о продаже 41.3% акций компании

Акционеры Evraz Group S.A. проинформировали компанию о подписании 16 июня 2006 года соглашения о продаже значительного пакета ее акций. Об этом говорится в сообщении "Евраза". Сроки завершения сделки зависят от получения одобрения регулирующих органов.

В рамках сделки основные акционеры "Евраза" передадут 82.67% его акций от компании Crosland Global Ltd. к Lanebrook Ltd. Затем 50-процентная доля Lanebrook будет продана компании Greenleas International Holdings Ltd. Как сообщили в "Евразе", Greenleas International Holdings действует в интересах Millhouse Capital (контролируется Романом Абрамовичем).

Как сообщает "AK&M", слухи о том, что владельцы "Евраза" ведут переговоры о продаже части акций компании структурам губернатора Чукотки и владельца английского футбольного клуба "Челси" Романа Абрамовича, циркулировали на рынке уже несколько месяцев. 31 мая "Евраз" подтвердил, что "Millhouse Capital ведет переговоры о приобретении существенного пакета акций Evraz у основных бенефициаров".

Ранее газета "Ведомости" сообщала, что сумма сделки может составить около 3 млрд. долл. Как сообщил Millhouse Capital, "цена сделки отвечает рыночным критериям". 19 июня, после объявления о сделке, GDR "Евраза" на Лондонской фондовой бирже (LSE) выросли в цене на 4.65% и по состоянию на 15:25 MSK стоили 22.5 долл. Исходя из этих котировок, рыночная стоимость 41.3-процентного пакета составила 3.26 млрд. долл.

Большинство аналитиков оценивают стоимость 41-процентной доли "Евраза" немного выше 3 млрд. долл.

Аналитик ИК "Тройка Диалог" Сергей Донской оценивает весь "Евраз" в 8.9 млрд. долл. Исходя из этого, стоимость 41.3% акций, по его мнению, может составить 3.7 млрд. долл. С.Донской отметил, что рынок на сегодняшний день обладает "довольно скромной информацией о параметрах предстоящей сделки". "Мы полагаем, что цена составит более 3 млрд. долл.", - сказал С.Донской. Однако он не исключает того, что сделка пройдет с дисконтом.

Александр Пухаев из ОФГ отметил, что "цена пакета, конечно, отразит рыночную ситуацию, но также может оказаться выше".

Глава Millhouse Capital Евгений Швидлер сказал, что его компания высоко оценивает перспективы металлургического рынка и рассчитывает на значительный рост акционерной стоимости приобретенного актива.

По словам Е.Швидлера, Millhouse принял решение о данной инвестиции, учитывая высокий профессионализм управленческой команды компании. "Структура менеджмента, его персональный состав доказали свою высокую эффективность. Мы рассчитываем на новые успехи сложившейся команды", - сказал он.

В начале июня 2005 года "Евраз" разместил на Лондонской фондовой бирже 8.3% акций на 422 млн. долл. (29.1 млн. GDR по цене 14.5 долл.). В конце января текущего года Deutsche Bank и "Ренессанс Капитал" разместили 6% акций Evraz Group, сумма сделки составила 389 млн. долл.

До этого размещения Crosland владел 91.7% акций "Евраза", Совета директоров "Евраза" Александр Абрамов через Crosland контролировал 59.11% акций металлургической компании, председатель Совета директоров Александр Фролов - 28.2%, президент "Евраза" Валерий Хорошковский - 2%. В середине июня текущего года В.Хорошковский вышел из капитала Crosland, оформив 0.934% акций Evraz Group на Steel Industry Ltd. Сейчас free-float "Евраза" составляет 14.3%.

Коммерсант отмечает, что господин Абрамович имеет большой опыт в спекулятивных сделках. Так, по оценкам аналитиков, в 2000 году он купил алюминиевые активы нынешнего "Русского алюминия" у Льва Черного за 500 млн. долл., заработав на продаже 50% акций компании в 2003-2004 годах Олегу Дерипаске около 3 млрд. долл. (600% прибыли). Купив в 2000 году активы "Сибнефти" за 120 млн. долл., он продал в 2005 году 72% акций нефтекомпании "Газпрому" за 14 млрд. долл. (доходность составила 10769%). А с учетом полученных как акционер "Сибнефти" дивидендов губернатор Чукотки и его команда выручили около 30 млрд. долл.

Именно поэтому отраслевые эксперты полагают, что на покупке 41% акций Evraz Group Роман Абрамович не остановится. Следующим кандидатом на поглощение считают бизнес Алишера Усманова, который вместе с партнерами Андреем Скочем и Василием Анисимовым владеет ключевыми российским ГОКами – Лебединским и Михайловским. Сам господин Усманов несколько дней назад заявил Ъ, что продажа активов с Романом Абрамовичем не обсуждалась, но их консолидация не исключена.
* * *
Группа "Евраз" - один из крупнейших участников российского стального и горнорудного рынков. В состав группы входят три сталелитейных предприятия: Нижнетагильский, Западно-Сибирский и Новокузнецкий металлургические комбинаты, а также Находкинский морской торговый порт, меткомбинаты Palini i Bertoli в Италии и Vitkovice Steel в Чехии. Горнорудный бизнес включает угольную шахту "Распадская", "Южкузбассуголь", "Нерюнгриуголь", Качканарский ГОК, "Евразруда", Высокогорский ГОК и обеспечивает 70% потребностей группы в железной руде и полностью - в угле.

Evraz Group в 2005 году увеличила выпуск стали на 1.2% до 13.85 млн. т. Выпуск проката вырос на 0.6% до 12.23 млн. т. Объем производства чугуна снизился на 0.9% до 11.46 млн. т. Консолидированная выручка в 2005 году увеличилась на 9.7% до 6.508 млрд. долл. EBITDA сократилась на 7.8% до 1.859 млрд. долл., чистая прибыль - на 23.3% до 905.2 млн. долл.

Инф. e-finance.com.ua